🔥 5 أمور يجب معرفتها قبل افتتاح الأسواق الأميركية 📊🏦
تبدأ الأسواق الأميركية تعاملات الثلاثاء وسط ترقب واسع لبيانات التضخم ونتائج أكبر البنوك الأميركية، بينما تستمر التوترات بين الولايات المتحدة وإيران في دعم أسعار النفط، مع استمرار التقلبات القوية في أسهم التكنولوجيا والرقائق.
🧠 نظرة مُركّب: هذا اليوم قد يحدد اتجاه الأسواق خلال الأسابيع المقبلة، إذ يجمع بين بيانات التضخم، ونتائج البنوك، ورسائل الاحتياطي الفيدرالي.
📉 الأسواق متباينة والنفط يواصل الارتفاع
تباينت العقود الآجلة للأسهم الأميركية قبل افتتاح التداولات، بينما واصلت أسعار النفط ارتفاعها مع استمرار التصعيد في الشرق الأوسط.
- ارتفعت عقود Nasdaq بنسبة 0.5%
- تراجعت عقود S&P 500 بنسبة 0.1%
- انخفضت عقود Dow Jones بنسبة 0.6%
- ارتفع خام WTI بنسبة 2% ليتداول قرب 80 دولارًا للبرميل
- صعد الذهب بنحو 1% إلى 4,040 دولارًا للأوقية
- ارتفعت Bitcoin (BTC-USD) إلى حوالي 62,700 دولار
- استقر عائد سندات الخزانة الأميركية لأجل 10 سنوات قرب 4.62%، وهو أعلى مستوى منذ منتصف مايو
وجاءت التحركات بعد إعلان Donald Trump عزمه فرض حصار بحري جديد حول إيران.
🧠 نظرة مُركّب: ارتفاع النفط بالتزامن مع استقرار العوائد يضع الأسواق أمام معادلة صعبة بين التضخم والنمو.
🏦 موسم أرباح البنوك ينطلق بقوة
بدأت كبرى البنوك الأميركية الإعلان عن نتائج أعمال الربع الثاني، مع صدور نتائج:
وأشار الرئيس التنفيذي لـ JPMorgan Chase، Jamie Dimon، إلى أن الاقتصاد الأميركي أظهر مرونة ملحوظة هذا العام، لكنه حذر من أن الحروب والتضخم لا يزالان يمثلان مخاطر قد تسبب اضطرابات كبيرة.
ورغم تجاوز معظم البنوك للتوقعات، تراجعت أسهم JPMorgan Chase وBank of America وWells Fargo وCitigroup بأكثر من 1% قبل الافتتاح، بينما ارتفع سهم Goldman Sachs بنحو 3%.
🧠 نظرة مُركّب: الأسواق لم تعد تكتفي بنتائج قوية، بل تبحث عن توقعات مستقبلية مطمئنة وسط تصاعد المخاطر الاقتصادية.
📊 بيانات التضخم تحت المجهر
يترقب المستثمرون صدور مؤشر أسعار المستهلكين CPI لشهر يونيو، والذي يعد من أهم البيانات الاقتصادية لهذا الشهر.
وتشير التوقعات إلى:
- ارتفاع التضخم السنوي إلى 3.8% مقارنة بـ 4.2% في مايو
- انخفاض الأسعار شهريًا بنسبة 0.2%، وهو أول تراجع شهري منذ الصيف الماضي
- تراجع التضخم الأساسي Core CPI إلى 2.8% من 2.9%، لكنه يظل أعلى من هدف الاحتياطي الفيدرالي البالغ 2%
🧠 نظرة مُركّب: إذا جاءت القراءة أقل من التوقعات، فقد تعيد رهانات خفض الفائدة إلى الواجهة، أما أي مفاجأة صعودية فقد تزيد الضغوط على الأسواق.
🏛️ رئيس الاحتياطي الفيدرالي يمثل أمام الكونغرس
يتوجه رئيس الاحتياطي الفيدرالي Kevin Warsh إلى الكونغرس لتقديم أول شهادة نصف سنوية له منذ توليه المنصب في مايو.
ومن المتوقع أن يواجه أسئلة حول:
- استقلالية الاحتياطي الفيدرالي
- خطة السيطرة على التضخم
- مستقبل أسعار الفائدة
- توجهه لتقليل الاعتماد على التوجيهات المستقبلية للأسواق
وكان Kevin Warsh قد أكد في أكثر من مناسبة أن البنك المركزي سيواصل إعطاء أولوية لاستقرار الأسعار حتى لو تطلب الأمر الإبقاء على السياسة النقدية المتشددة.
🧠 نظرة مُركّب: كلمات Kevin Warsh قد تكون مؤثرة للأسواق بقدر تأثير بيانات التضخم نفسها.
💾 SK Hynix ترتفع وIBM تتعرض لضربة قوية
واصل سهم SK Hynix (SKHY) تقلباته الحادة بعد إدراجه في السوق الأميركية.
- ارتفع سهم SK Hynix (SKHY) بنحو 6% قبل افتتاح السوق، بعد هبوطه بنسبة 9% في الجلسة السابقة.
- صعد صندوق Roundhill Memory ETF (DRAM) بنحو 4%.
في المقابل، تعرض سهم IBM (IBM) لضغوط قوية بعدما أعلنت الشركة نتائج أولية جاءت دون توقعات وول ستريت، مع إشارة الإدارة إلى تأجيل عدد من الصفقات الكبرى.
- هبط سهم IBM (IBM) بأكثر من 20% قبل افتتاح التداولات.
🧠 نظرة مُركّب: استمرار التقلبات في أسهم التكنولوجيا يعكس أن المستثمرين أصبحوا أكثر حساسية تجاه أي إشارة إلى تباطؤ الإنفاق أو ضعف الطلب.
📌 الخلاصة لمتابعي مركّب
- الأسواق تترقب بيانات CPI التي قد تحدد مسار الفائدة.
- نتائج البنوك الكبرى جاءت قوية، لكن رد فعل السوق كان متباينًا.
- Kevin Warsh يبدأ أول شهادة نصف سنوية له أمام الكونغرس.
- النفط يواصل الصعود مع استمرار التوترات في الشرق الأوسط.
- SK Hynix ترتفع مجددًا، بينما يتعرض IBM لضغوط حادة بعد نتائج مخيبة.
🧠 نظرة مُركّب: اليوم يجمع بين ثلاثة محركات رئيسية للأسواق: التضخم، والأرباح، ورسائل الاحتياطي الفيدرالي، ما يجعل التقلبات مرشحة للاستمرار.
🔮 نظرة مستقبلية
إذا جاءت بيانات CPI أقل من المتوقع، وتبعتها تصريحات متوازنة من Kevin Warsh، فقد تستعيد الأسواق جزءًا من خسائرها الأخيرة.
أما إذا بقي التضخم مرتفعًا أو حملت شهادة رئيس الاحتياطي الفيدرالي نبرة أكثر تشددًا، فقد ترتفع توقعات الإبقاء على أسعار الفائدة مرتفعة لفترة أطول، وهو ما قد يزيد الضغوط على أسهم النمو والتكنولوجيا.